En induktionsvärmeugn är en strömförsörjningsenhet som omvandlar standard 50Hz industriell växelström till medium-växelström (från över 300Hz till 1000Hz). Den likriktar trefas industriell AC till DC och omvandlar sedan den DC till en justerbar medium-frekvensström. Denna ström flyter genom en krets som består av kondensatorer och en induktionsspole och genererar magnetiska flödeslinjer med hög-densitet inuti spolen; dessa linjer skär över metallmaterialet placerat inuti, vilket inducerar starka virvelströmmar inuti metallen. Eftersom processen bygger på elektromagnetisk induktion, genereras värme internt i själva arbetsstycket. Följaktligen kan allmänna operatörer påbörja kontinuerliga smidesuppgifter bara tio minuter efter att ugnen startat, vilket eliminerar behovet av specialiserade ugnsoperatörer för att hantera förvärmnings- eller ugnsförslutningsprocedurer.
Denna uppvärmningsmetod ger snabb temperaturhöjning, vilket resulterar i minimal oxidation; Den oxidativa förlusten för smide som värms upp via medelfrekvens är endast 0,5 %, jämfört med 2 % för gasugnar och 3 % för koleldade ugnar-. Denna process sparar material, vilket minskar förbrukningen av stålråvaror med minst 20–50 kg per ton smide jämfört med koleldade ugnar-.